宝志禅师七岁时，追随僧检出家，善于修习禅观，集三论宗大成的嘉祥吉藏的师父法朗，就曾经向宝志禅师学习禅法。在刘宋泰始初年，宝志禅师的行迹忽然僻异，居无定所，饮食也无定时，经常长发赤足，手执锡杖，上挂剪刀、拂扇、镜子等物，游行于街头巷尾间。
齐建元年间，宝志禅师更是屡现神迹，几天不进食，也不觉得饥饿;又常讲一些他人不能理解的话，但事后发现他所说的话都一一应验了，所以江东一带的官员、百姓都很尊崇他。可是齐武帝却认为宝志禅师妖言惑众，于是将他囚禁在牢狱之中。神奇的是，人们仍旧见到他在街市上游走，前往探监时，却又看见他的确是在牢狱中。一日，宝志禅师对狱卒说：“门外有人用金钵盛饭来，你赶快去取!”狱卒犹豫地走到狱外一瞧，果真是文慧太子送饭来给宝志禅师。当这件事传到齐武帝的耳中，他才将宝志禅师迎入宫中，居于后堂，但仍然禁止他自由出入。